К 2025 году более 75% решений венчурных инвесторов на ранних этапах будут основаны на прогнозах искусственного интеллекта (Gartner). Но ИИ не составит идеальную стратегию. Оксана Погодаева (инвестфонд HR&ED-tech) — о том, как инвестору сделать это самому
Инвестиционная стратегия — система долгосрочных целей и наиболее эффективных путей их достижения. Она включает в себя несколько ключевых элементов:
- определение размера капитала для венчурных инвестиций (расчет среднего чека и количества стартапов),
- выбор ниши и стадии стартапов для инвестиций, написание плана по формированию воронки проектов,
- определение критериев их оценки,
- выбор юрисдикции с точки зрения удобства и налогообложения,
- подготовка базовых документов для сделки и дальнейшее управление инвестиционным портфелем.
Инвестиционная стратегия должна отражать персональный инвестиционный профиль бизнес-ангела. Это помогает получить лучший результат в рамках ожиданий инвестора и готовности к риску. Помимо ключевых пунктов не стоит забывать про позиционирование: нужно делиться знаниями и строить нетворк.
Этапы создания инвестиционной стратегии
Шаг № 1. Определите доступный капитал.
Решите, какую долю свободных средств вы готовы вложить в стартапы. В идеале она не должна превышать 15–20% от всех свободных средств, потому что венчурные инвестиции относятся к наиболее высокорискованным. Инвестировать в венчур можно больше, если вы имеете комплементарный опыт — например, вы фаундер с экзитом и сами привлекали инвестиции в свой стартап или вы опытный предприниматель в узкой области и знаете потребности в технологических решениях.
